P2P监管细则已基本成型

       白菜金融得到消息称，《关于网络借贷信息中介机构业务活动的监管办法》（以下简称《办法》）的总体思路包括：实行负面清单制，同时遵循“谁审批、谁监管”的原则由地方金融办负责风险防范与处置。《办法》将不对P2P公司设置注册金门槛，亦无杠杆倍数限制；但明确禁止参与股票市场配资和股权众筹等业务。同时，要求P2P平台必须选择符合条件的银行业金融机构作为资金存管机构，多数平台面临挑战。

       P2P实施负面清单制是大趋势

        实行负面清单制，在严禁十几项业务的同时，也对符合法律法规的创新业务予以空间。“负面清单”包括：P2P将不得进行自融自保；不得直接或间接归集资金；不得承诺保本保息；不得向非实名用户推介项目；不得进行虚假宣传；不得发放贷款；不得将融资项目的期限进行拆分。这些均为业内默认的监管原则。

       同时，P2P也将不得销售理财、资管、基金、保险或信托产品；不得从事股权众筹等业务；更不得进行股票配资业务。这意味着那些混业经营的P2P公司将面临挑战。

       抹去P2P注册金杠杆倍数限制

       此前，市场预期P2P将设置3000万-5000万元的资金门槛，并有10倍杠杆限制。我国85%的P2P平台都没有达到5000万的注册资本，而如果以实缴注册资本5000万为准入门槛，更是有90%平台都不达标。但是《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》明确指出，P2P网贷平台是中介性质的服务平台，作为信息中介机构，注册金自然不需要杠杆率要求。

       资金须由银行存管

       P2P平台必须选择符合条件的银行业金融机构作为资金存管机构，意味着原先的第三方支付托管模式也不被认可，资金必须从第三方支付在银行开立的备付金账户上，转移到平台在银行开立的账户上。

       业内人士表示，资金存管机构对资金进行存管、划付、核算和监督。值得注意的是，对于负责存管的银行而言，其仅承担实名开户、借贷交易指令等形式审核的责任，并不承担融资项目、借贷交易信息的真实性的实质性审核责任。